En utilisant le Fonds FKIS, la Société d’Investissements Sociaux-Economiques SA (TISE) a réalisé ses premières interventions en capital, avec la souscription de parts dans une entreprise de l’économie sociale, et l’attribution de prêts subordonnés à deux autres opérateurs de ce secteur.

A l’automne 2018, la Société d’Investissements Sociaux-Economiques SA a remporté un concours organisé par le Ministère des Fonds et de la Politique régionale, dans le cadre du programme européen POWER et portant sur la création d’un fonds de capital-risque à vocation sociale pour les entreprises de l’économie sociale. En décembre 2019, deux entreprises sociales ont bénéficié pour la première fois de ce type de financement – la société à but non lucratif Larigo de Łódź et l’Association « Clinique équestre » de Lubcza (voïvodie de Kujawsko-Pomorskie).

Le capital-risque à vocation sociale est un mode de financement qui s’appuie sur la stratégie de capital-risque et des instruments du marché des capitaux afin de financer les investissements des ONG, des entreprises de l’économie sociale ou des activités qui ont un fort impact social. Le modèle de financement traditionnel repose principalement sur des prêts ou des garanties, alors que grâce au capital-risque social, ces entités peuvent accéder à des instruments de financement de fonds propres ou de quasi-fonds propres.

La TISE a créé une société « Fonds d’investissement en capital social » (Fonds FKIS), qui portera, sous son logo, ce type d’investissements.

Dans le cas de Larigo, le Fonds FKIS a acquis 30 % du capital de la société et accordé un prêt subordonné d’un montant de 1 million de PLN (240 milles d’EUR). Larigo, une société à but non lucratif, a été créée par la Coopérative sociale Larigo en juin 2019. Elle propose des services de destruction industrielle de documents et de données. L’apport de fonds lui permettra d’étendre ses activités exercées jusqu’à présent à Łódź grâce à l’ouverture de quatre succursales dans différentes régions de Pologne. Larigo emploie 25 personnes handicapées (surdité, épilepsie, schizophrénie, troubles envahissants du développement). Cette opération aura d’importantes retombées sociales, puisque les effectifs actuels seront multipliés par deux dans les trois prochaines années.

L’Association « Clinique équestre » a bénéficié d’un prêt subordonné de 0,5 million PLN (120 milles EUR), destiné à financer la construction d’un manège couvert indispensable pour réaliser ses activités durant toute l’année. Cet investissement permettra de doubler le nombre de personnes handicapées qui ont régulièrement recours aux services de réadaptation de la clinique. Créée en août 2018, l’Association organise pour des personnes handicapées, des stages de thérapie équestre, de dressage et d’attelage. Elle propose également des activités plus « traditionnelles » pour les passionnés de l’équitation de tous les âges et gère une pension pour chevaux et des places d’hébergement.

« Le capital-risque à vocation sociale constitue un instrument novateur permettant de financer des investissements et des projets d’entrepreneurs sociaux qui ne s’inscrivent pas toujours dans le cadre rigide du processus d’attribution de prêt. Cela permet de mettre en œuvre ces projets, même ceux comportant un risque, mais d’importance sociale », déclare Michał Radziwiłł, président de FKIS.

 

Selon Milena Błaszkiewicz, présidente de l’Association « Clinique équestre », ce type d’instrument financier permettra aux entreprises sociales qui n’ont pas de garanties bancaires « en béton armée » de réaliser des projets importants pour la communauté locale.

 

« Pour mettre en œuvre ce projet, nous capitalisons sur les nombreuses années d’expérience de la TISE acquises sur le marché traditionnel du capital-risque, où nous sommes présents depuis une quinzaine d’années, avec plus de dix ans d’expérience dans la prestation de services de prêts aux opérateurs de l’économie sociale en Pologne et en Europe centrale », ajoute Mikołaj Kowalczyk – Président de la TISE.

 

A propos du projet :

Un montant de 11,3 millions PLN (2,7 mln EUR) a été alloué au projet CRS-FKIS-TISE.  Les fonds proviennent du programme opérationnel de l’UE « Développement de l’éducation et de la connaissance » (mesure 4.1 Innovations sociales) et des ressources propres de la TISE. Les transactions peuvent être conclues jusqu’à la fin du mois de juin 2023 ou jusqu’à épuisement des fonds. Les investissements visent le long terme et peuvent aller jusqu’à 10 ans.

Le projet offre un soutien financier sous forme de deux produits financiers, à savoir l’investissement en capital et les prêts subordonnés (facilitant l’accès à d’autres sources de financement), accompagnés de services de conseil au bénéficiaire.

 

Le Fonds soutient des entités dans tout le pays en investissant dans des entreprises sociales de différentes formes juridiques qui portent des projets dans les domaines des prestations liées à la dépendance, créent des emplois pour les personnes menacées d’exclusion sociale, soutiennent des activités visant le maintien ou le retour des personnes dépendantes à l’autonomie ou réalisent des projets écologiques.

 

Pour pouvoir accéder au programme, l’opérateur de l’économie sociale doit remplir cinq critères de base :

 

 

§  L’entreprise est ou peut devenir une entité économiquement autonome ou se développer sur le plan organisationnel tout en conservant la capacité de gérer l’instrument d’investissement.

§  L’entreprise possède une vision claire et réaliste des effets concrets, mesurables et qualitatifs de l’investissement qu’elle a l’intention de réaliser. Sera considéré comme atout complémentaire, la capacité à élaborer un modèle d’économie sociale efficace et reproductible, fondé sur des principes économiques sains.

§  L’entreprise dispose d’une équipe efficace et solidaire, prête à concilier la mise en œuvre cohérente et durable des objectifs sociaux et économiques.

§  Les dirigeants de l’entreprise expriment leur volonté, confirmée par un accord, de s’engager dans une coopération à long terme et transparente avec la TISE. La coopération sera fondée sur les principes de l’investissement en capital ou en quasi-capital.

§  L’entreprise recherche un financement externe d’un montant maximal d’environ 1 million de PLN, ou en cas de besoins plus importants, est disposée à combiner différents instruments de financement disponibles sur le marché dans le cadre de son projet.